「而是把它當成路徑上的其中一個 checkpoint 而已」▶6:02
「也是因為我自己可能會每季去檢討一下它的績效狀況怎麼樣」▶6:49
「好那接下來我們來進入上個話題那今天早上算是有開了一個好消息啦就是 SpaceX 的營收呢也開了一個巨屌的成績然後再來在他的 SI」▶10:17
「SI 的營收成長是極度的暴力」▶10:32
「然後結果它只有漲可能不到 10% 想說有點怪怪的會自己心中覺得說是不是整個盤面的氣氛都還是不太好」▶11:25
「那其實我們看供應鏈看久特別是老聽眾也知道就當你注意到開始在簽長約的時候一般來說就是有機會快要到頂了」▶11:45
「那只要六個月就可以直接回本」▶12:24
「可是你聽到六個月要回本那請問一下利息十幾趴算啥小啊這根本就不是一個問題」▶12:35
為什麼判看好：他說 SpaceX 營收成績超強、遠高於預期，回本比別人快，只嫌股價漲得太少。
這集他怎麼說「SpaceX 的營收呢也開了一個巨屌的成績然後再來在他的 SI也就是以前的 AI 之外在川普的呼籲之下現在要把它叫 super intelligence SI 的營收成長是極度的暴力」▶10:17
講完到現在剛講完，還沒有收盤價可比
之前幾集怎麼講（這個網站判的，新→舊）EP705・10/14沒說好壞「我目前 SPCX 可能也有壓到部位的快兩成吧」▶37:46
為什麼判：回聽眾問題時只說他有買：他的 SpaceX 約佔部位快兩成（上集說 8～10%），沒講看好或看壞。
→ 10/15 收盤買到 10/20（抱 3 個交易日）：它跌 0.6%，大盤跌 0.4%，輸大盤 0.2 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
EP704・10/10沒說好壞「不小心被套了類似 SpaceX…因為我就知道說我買的方向一定是對的」▶14:52
為什麼判：他承認自己被套，還說以前用「長遠故事很好」安慰自己有點自欺欺人；現在仍覺得方向對，但已算好就算賠光也接受。是被套中的信心，不算單純看好。
→ 10/12 收盤買到 10/20（抱 6 個交易日）：它跌 9.6%，大盤跌 1.2%，輸大盤 8.4 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
EP688・資料庫判看多「當這個股票解禁開始外流之後，那就立刻的會造成整個股價的打擊，就 surprise motherfucker，剛好就是在解禁之後，反而就是打底在往上衝了」
→ 30 天後 +5.8%，有賺
EP680・資料庫判看多「那這禮拜看到 SpaceX 的股價又繼續落地，但我還是非常勇敢的在持續去加，後來就真的越來越喜歡這家公司。...那就是跟可能在裡面工作的一些朋友聊天完之後，就會覺得應該要再買更多。」
→ 30 天後 +17.9%，有賺
「他們直接自幹這個零件」▶13:08
「然後他的回收期比別人短」▶13:20
「就是比較強大的像他可以預期自己明年會六個月回本」▶13:37
「所以是一個非常 bullish」▶13:57
「所以在接下來一段時間呢就是就 fundamental 這個層面來看應該不是什麼太大的問題」▶14:24
「他們不知道的是其實股價不一定會在短期內完全地去緊貼基本面去跑」▶14:49
「關於 NAND 所需要的 EB 數是有去做微幅的下修」▶15:53
「供需的失衡還是存在也就是供應是跟不上的可是」▶16:00
「然後在接下來一陣子就可能可以去注意到記憶體的漲價會稍微的維持在 flat 或是微增就很難再有一個暴增的出現因為從 demand 這邊看我們目前看到一些海外的資料我們認為說有可能是這樣的一個狀況但」▶16:37
「盤面上的東西能做的越來越少其實本身就會產生警覺就不管它理由是什麼因為很多時候理由是你事後才會知道」▶17:00
「那最近在市場上面其實還是有蠻多話題是值得注意的就是對我們來講我們進入一個保守的姿態其實會比較偏向是換股」▶17:07
「那市場上的話題我覺得還是很多像前陣子的 OCP 其實給出來的展望都是很好那我們也有跟大家聊到 DSP 嘛其實都是給出很棒的正向的展望在光通元件的需求方面也是極好」▶17:36
「其實有在業內或是有在追蹤供應鏈的人都知道說面是好像最缺的東西之一除了記憶體之外那就是載板載板相關的能量都非常的缺那特別是那種高階 PCB 的上游的原料或是一些設備都是極度缺乏的一個情形」▶18:52
「就它表現可能股價是不好就明明就基本面的未來的各種展望大家已經可以看到很好的東西」▶19:16
「所以我們勢必有時候在市場就要去面對這樣的東西就是我們可能看好一個東西可是它不會動」▶19:34
「理論上就是我要去買便宜的東西可是自己的肌肉記憶告訴我其實我要去買那個我覺得是貴的東西」▶19:50
「因為它的型態也比較好一點那種貴的東西就會更貴然後跟我討論的朋友都說你沒有說錯」▶19:57
「真的太多了甚至你營收年增在 50 以下你不要出來跟大家講話了因為一堆都 50 以上」▶20:15
「可是資金是有限的」▶20:24
「因為錢去哪還是比較重要」▶21:47
「那總之呢就是說接下來可能需要去解決的一個重要的問題呢就是如何可以去開出更多的 clean room」▶21:49
「像是 MTK 或像是 Broadcom」▶22:07
「其實在 Intel 那邊我們應該在幾個月前有跟大家講 Intel 的良率早就已經拉到 90 幾趴以上」▶22:17
「然後欣興是大概 20 到 30」▶22:30
「但身邊有一些知情的朋友跟我講說應該是更低啦」▶22:32
「可能是說題材的先後順序來為它去做說明可是因為我們的肌肉記憶告訴我們是就是有時候當你覺得怪怪就有可能真的是怪怪的所以」▶24:03
「稍微的保守一點點」▶24:13
「因為我們總是需要錢去做加碼的」▶24:32
「沒有看空就是那個部位隨時都是很多在市場裡面的只是」▶25:22
「SpaceX 出來講其實有很大的一個象徵意涵」▶25:48
「在短期內都不會有什麼太大的問題」▶26:08
「我認為你一定會不免得有些部位你會買在相對的高峰」▶32:56
「他停損停完之後最後面再追高回來賠兩段那個就更像白痴所以」▶33:30
「蝦絕對只是不舒服蝦絕對不是噩夢噩夢是像契約那樣走」▶35:26
「一般來講就是戴什麼 Apple Watch 跟 Garmin 可能是比較多一點」▶35:52
「我到近年我對於錶已經沒有什麼感覺了」▶36:27
「你就在一個最佳的狀態」▶38:55
「人生是無限賽局這個觀念是一定要有的就是不要太容易的去沉溺在一些不好的情緒裡面因為發生就是發生的重點就是還好它在年輕的時候發生所以後面它都會變成是養分你一定可以去找到更好的方向」▶41:20
樣本只有 8 檔（同一檔講好幾次會重複算），只能當參考，不是勝率。另有 13 檔還沒抱滿 20 個交易日，沒算進來（圖上顏色較淡）。分 5／30／90 個交易日的累積成績看計分板（同一套算法）。
「嚴格上來說這東西它不是一個 flying car」▶5:23
「就立刻把我的 performance 的版本去升級成為 frost 版本」▶8:19
「它一定會變成是就是還在多頭然後還在漲的東西是越來越少」▶12:41
「我覺得大錢是沒有辦法進去的」▶13:16
「可是中大資的人現在應該就會很明顯地感受到」▶13:29
「跌最深的就是韓國的股市」▶15:26
「然後大家也都知道是說它是市場中可能最火熱的東西」▶15:38
「那抑或是你要把它放更大就 hardware 相關的東西硬體相關的東西可能都要稍微有點警覺」▶15:50
「所以這對我們來講就會是一個指標」▶16:48
「如果他講得這麼好都沒有辦法讓他上去的話」▶16:53
「然後將要往中位數的方向去靠就是我覺得他算是 beat」▶17:36
「可能是我自己選股的問題啦因為 NASDAQ 有創新高那我自己就是可能買太多 broadcom 之類的所以」▶18:52
「但如果說這一波就是上去有新高的東西以美國來講其實還是以 software 為主」▶19:12
「所以那個心態會有點那種比較偏向那種槓鈴策略兩極化的感覺」▶19:36
「這些公司都算嘛就是很多那你為什麼要去挑一個風險最大」▶20:42
「就是對有可能股價會崩落走但是整個公司應該不會爆炸為什麼因為他可能就是被一些巨頭直接買走」▶21:09
「他應該就是被人家便宜收走了」▶21:30
「那我覺得這次的感覺就是已經進入一個相對警覺的狀態」▶24:15
「反正市場就是要去做回調嘛」▶24:24
「我會比較擔心這樣的一個操作當然那是人家家裡的事情是我自己我會盡量避開這樣子的操作就去開槓桿去接之類的因為」▶24:37
「就是最早可能是一些 infrastructure」▶25:43
「就有可能是要走這個劇本就是 hardware 走完」▶26:07
「那注意到 hardware 是沒有辦法上去的話」▶26:18
「最近在歐映光的應該是身體不太舒服啦因為我自己也有蠻多光的部位喔就是被殺到蠻多都必須要可能停力或是停損出去」▶27:40
「呃對我覺得就是這樣就是是可忍孰不可忍當今天發現自己被壓在一個極限的時候是」▶28:51
「我寶寶媽媽都不會這樣對我你憑什麼這樣對我直接胸圍去就對了」▶29:27
「你會去羨慕人家的生活可是當你去掌握這個生活的時候你會發現它不一定是你要的或者說你很快也玩膩又或者是」▶30:32
「這是為什麼我們要時不時的去提醒自己要知足」▶30:44
「所以盡可能的去把自己的人生活好就好」▶31:26
「這位兄弟手上就是那種極高 beta 的東西」▶32:57
「特別是我覺得如果說你破你的淨值的前波低點那是一個很大的警訊」▶33:05
「這時候就千萬不要說什麼軟趴捏住就好因為有時候會捏到軟趴整個不見啊這個發生過在自己的身上雖然我們都有去做相當程度的風控」▶33:10
「就是這個盤面其實在一路上漲到 4 萬多什麼 5 萬點的過程之中外資其實是一路屌賣」▶34:04
「所以在我的角度還是第一個我就鎖定 fundamental 像你就是我也會去做類似的事情我知道哪些東西是貴是便宜」▶34:29
「然後臺股是越賣越高這點還是要先搞清楚」▶35:18
「第一個他去買三倍的那個是更危險的你說是買那種圓形的還 ok」▶37:48
「NASDAQ 可能大於 SOXL」▶38:16
「最終我們很多時候跑去抄底就不一定會去找個股特別是大崩盤的時候一般就直接去打指數了因為就會覺得」▶38:54
「所以最無腦的做法一定是齊頭式啊就五五對分啊」▶40:36
「可是主內的也不要覺得說因為你出比較少所以你就拿的配額是相對少因為那也會不舒服」▶41:07
「但在我自己的做法是你為什麼不要把這個房子拿去壓」▶41:29
「本來是預計要辦三場然後去了一場之後我就覺得說這種場合不屬於我所以我就縮回來我就跟他說我不想再去後面的簽書會所以後面的就取消了」▶43:28
「那其實也是從那時候就開始一路的收斂到現在我基本上已經是不出門了人家叫我去什麼演講去哪我都是能夠不去能夠閃就閃」▶43:35
「其實臺股真的已經繳出了非常非常暴力的成績」▶45:06
「就是掉 share 是一定會發生的事情可是掉 share 不代表一個公司不行甚至會在一些產業的發展裡面」▶45:50
「對我覺得跟 elap 的感覺有點像就是市場上的主流論述是逆風嘛」▶46:14
「然後用他的可能明後年的 EPS 來回算的話」▶46:58
為什麼判沒說好壞：他說掉市占不代表公司不行、公司很好也不貴，但怕股價久盤扛太痛苦，只買一點。
這集他怎麼說「broadcom 它一定會不行嗎就是掉 share 是一定會發生的事情可是掉 share 不代表一個公司不行」▶45:43
10/19 收盤買到 10/20（抱 1 個交易日）：它跌 0.1%，大盤漲 0.3%，輸大盤 0.4 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
之前幾集怎麼講（這個網站判的，新→舊）EP705・10/14沒說好壞「Broadcom 的話我怎麼算都覺得說它只有 10 倍多…多 pay 一點嗎也不一定啦」▶38:00
為什麼判：他算它股價只有明年獲利的 10 倍多、算便宜，但說不一定會多付錢買。
→ 10/15 收盤買到 10/20（抱 3 個交易日）：它跌 2.9%，大盤跌 0.4%，輸大盤 2.5 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
EP704・10/10看好「因為 Broadcom 是業界的領頭羊…Broadcom 是有蠻多東西後面也會出來上修」▶25:28
為什麼判：他說 Broadcom 是業界領頭羊，股價停了很久，後面有蠻多東西會上修。
→ 10/12 收盤買到 10/20（抱 6 個交易日）：它跌 5.7%，大盤跌 1.2%，輸大盤 4.6 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
EP694・9/5看好「最近的一些財報數字像是 Broadcom…它其實是開得非常好」▶16:40
為什麼判：他說 Broadcom 財報開得非常好，基本面一直很強，大咖不太擔心。
→ 9/8 收盤買到 10/20（抱 30 個交易日）：它跌 9.3%，大盤漲 0.4%，輸大盤 9.7 個百分點
EP694・資料庫判看多「最近的一些財報數字，像是Broadcom它其實是開的非常好」
→ 30 天後 +1.5%，有賺
EP693・資料庫判看多「先講結論，我認為它還是會有點類似就前陣子的光銅之爭。那時候確實是銅相關的類股直接被打到爆掉，就如果你用股價的角度來看的話；那確實你從它的營收去看，它是沒有被打掉的，它還是持續的有開出來，那最終股價是也還公道，就是那時候被打下去的銅類股後來一堆都新高了，只是那時候被打得很慘，然後市場都說它不行。我覺得有點類似這樣的一個情形。」
→ 30 天後 -3.1%，沒賺
為什麼判沒說好壞：他只說他有買：記憶體股他只剩美光還在，沒講看好或看壞。
這集他怎麼說「我自己的記憶體我只有美光還在我其他早就被洗掉」▶47:41
另一個 AI 覆核時不確定他是不是在對這檔表態，請自己點 ▶ 聽
講完到現在10/19 收盤買到 10/20（抱 1 個交易日）：它跌 1.0%，大盤漲 0.3%，輸大盤 1.3 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
之前幾集近幾集這個網站沒判過這檔。
長期準不準EP690・資料庫判看空「後來是有蠻多美光的朋友後來證實，就是這真的蠻小氣加摳門。我的印象是停留在好像是上一次、去年還是什麼時候，那次還不錯；今年那個數字我聽到我也是傻眼，因為跟同業比起來是真的非常小氣。我是想說這時候怎麼敢小氣，你懂嗎？因為現在是大家都在搶人的時候」
→ 30 天後 +8.0%，沒賺
EP644・資料庫判看多「在過去前幾集有跟大家分享某基地大廠——就是直接講，反正就是美光。美光其實市場已經在傳說毛利要開到 80 幾 %，你敢相信嗎？80 幾 % 欸他媽殺小！當然其實看他現在股價的漲勢，我覺得有像，市場應該真的有蠻多先知，那我們就等到下個禮拜再來看是不是真的開一個 80 幾 % 的毛利，如果是的話那就非常恐怖，搞不好又再一次帶動大家。」
→ 30 天後 +0.1%，有賺
「我們一般不會去設定所謂的超跌區在哪」▶48:18
「就以 NASDAQ 的話小納 NQ 的話前提是大概在 2725 多差不多那個地方」▶48:32
「所以還是要記得要有一些戰略縱深不要想說怎麼開槓進去滿倉去撿」▶48:47
「我自己的成本來講我成本是在差不多 1000 左右啦」▶49:56
「後面就會覺得還好你還是要去想一想說」▶51:17
「你有可能不吵這個東西那你會吵其他東西啊」▶51:33
為什麼判沒說好壞：他只說他有買：他的聯發科成本約 1000 元，沒講看好或看壞。
這集他怎麼說「MTK 在我的我自己的成本來講我成本是在差不多 1000 左右啦」▶49:53
另一個 AI 覆核時不確定他是不是在對這檔表態，請自己點 ▶ 聽
講完到現在10/19 收盤買到 10/21（抱 2 個交易日）：它跌 1.5%，大盤漲 0.1%，輸大盤 1.7 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
之前幾集怎麼講（這個網站判的，新→舊）EP694・9/5看好「像這樣子就是代表 MediaTek…我覺得某個程度上的昇華了」▶21:04
為什麼判：Broadcom 第一次把聯發科當對手點名，他說這算「昇華」、是利多。
→ 9/7 收盤買到 10/21（抱 29 個交易日）：它跌 13.0%，大盤跌 0.9%，輸大盤 12.1 個百分點
EP694・資料庫判看多「如果我今天是按照差不多一兩季前的市場的話，這個MediaTek應該要再給他一根」
→ 30 天後 +17.0%，有賺
EP693・資料庫判看多「那這次聯發科可能有直接先送一根漲停，那當然像今天就是有回到平盤了，所以就是一根漲停的一個消息機率，那也算是蠻不錯的。」
→ 30 天後 +15.8%，有賺
CoreWeave「我對於 CoreWeave 跟 Nebius 是沒那麼喜歡那這個論述其實已經講很久我也不是說要去事後收割或什麼的那個道理很簡單就是我覺得在 AI 的選項這麼多這麼多標的你知道其實包含像什麼能源 power然後這些 new cloud 或是各種 components 晶圓代工或是 software 公司就是 AI 的 exposure這些公司都算嘛就是很多那你為什麼要去挑一個風險最大因為對我來講這些 new cloud 就是風險最大」▶20:21
擋下理由：講者後來修正看法，認為不至於毀滅，原句看空已非最終立場，方向不符。
Nebius「我對於 CoreWeave 跟 Nebius 是沒那麼喜歡那這個論述其實已經講很久我也不是說要去事後收割或什麼的那個道理很簡單就是我覺得在 AI 的選項這麼多這麼多標的你知道其實包含像什麼能源 power然後這些 new cloud 或是各種 components 晶圓代工或是 software 公司就是 AI 的 exposure這些公司都算嘛就是很多那你為什麼要去挑一個風險最大因為對我來講這些 new cloud 就是風險最大」▶20:21
擋下理由：講者後來修正看法，認為不至於毀滅，且原句只是轉述過往立場，方向不明確
「但我也不是要喊下或是求調整什麼因為我們其實從九月初就跟大家分享就是你要稍微的反動能一點你反動能一點你就會」▶10:22
「好像找到新天地的感覺因為我也是當時是這樣找到新天地的就是這個盤其實不難做就是只要每次有人亂丟的時候你就撿起來然後接著下次大家亂衝的時候」▶10:29
「只是它很洗它沒有辦法可能像上半年的一些那種高光時刻就是一路無腦的衝它會一直有回頭的機會」▶10:45
「我們就知道說有一些設備股它真的太擁擠了」▶11:59
「所以很多時候你會注意到他開一些利多出來他不會漲」▶12:16
「為什麼」▶14:05
「其實很多投資人根本就不知道自己在投什麼但是設下了極端的預期」▶16:50
「就像我們那一集所提到的我覺得是一個超級白痴的東西」▶17:16
「就是他們 AI token 要花多少錢那個都是往翻倍去開耶」▶19:39
「我覺得 AI 讓我的防守圈變得更廣」▶20:12
「就是你就會看到 Nvidia 跟一些這種衛星公司」▶20:50
「但現在基本上我只要開我 AI 的對話窗」▶21:48
「所以這個也是大家要去明白的一個概念所以簡單來講呢我覺得他這些說法」▶26:43
「沒有他其實是一直都強調說需求的供不應求是會到 2029 到 2030」▶26:58
「因為像他罵別人是賭徒嘛」▶27:23
「然後像一些記憶體股理論上它是市場上最缺的東西可是它呈現相對的一個弱勢」▶28:42
「那真的要小心就是各種漲價題材因為你要知道記憶體就是最缺最漲的東西」▶28:51
「然後變成是去找一些真正會產出價值的東西而不是單純去靠漲價所帶來一些收益」▶29:05
「可是最終他最喜歡的竟然還是我們當年的三本柱」▶30:05
「就會好像在這個孩子身上看到了童年的自己」▶30:24
「真的後來在社群上看久這些很喜歡看到大漲狂吹然後大跌開始狂黑的人」▶31:10
「就是為什麼他們的心情會影響這麼大因為他們一定開超級巨量的槓桿」▶31:40
「所以還是請大家要盡可能去維持自己那種 sense」▶32:06
「就是其實每個小孩呢」▶33:19
「他有一些就是可能也不一定在未來工作或生活上會幫助到的東西可是他做得很好你就會覺得非常的驕傲這個可能是」▶33:38
「所以就代表說你其實也沒有什麼眼光可言啊」▶34:22
「所以你要有辦法先很明確的定義出來」▶34:50
「它不只是沒有上它可能是沒有動或是下去的話」▶35:06
「我目前 SPCX 可能也有壓到部位的快兩成吧」▶37:46
「我是不會用高 PE 去做一個衡量啦」▶37:49
「就它如果沒有持續的上漲我就不會再去做更多的加碼就會買到一個限度就去停了」▶38:15
為什麼判沒說好壞：回聽眾問題時只說他有買：他的 SpaceX 約佔部位快兩成（上集說 8～10%），沒講看好或看壞。
這集他怎麼說「我目前 SPCX 可能也有壓到部位的快兩成吧」▶37:46
另一個 AI 覆核時不確定他是不是在對這檔表態，請自己點 ▶ 聽
講完到現在10/15 收盤買到 10/20（抱 3 個交易日）：它跌 0.6%，大盤跌 0.4%，輸大盤 0.2 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
之前幾集怎麼講（這個網站判的，新→舊）EP704・10/10沒說好壞「不小心被套了類似 SpaceX…因為我就知道說我買的方向一定是對的」▶14:52
為什麼判：他承認自己被套，還說以前用「長遠故事很好」安慰自己有點自欺欺人；現在仍覺得方向對，但已算好就算賠光也接受。是被套中的信心，不算單純看好。
→ 10/12 收盤買到 10/20（抱 6 個交易日）：它跌 9.6%，大盤跌 1.2%，輸大盤 8.4 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
EP688・資料庫判看多「當這個股票解禁開始外流之後，那就立刻的會造成整個股價的打擊，就 surprise motherfucker，剛好就是在解禁之後，反而就是打底在往上衝了」
→ 30 天後 +5.8%，有賺
EP680・資料庫判看多「那這禮拜看到 SpaceX 的股價又繼續落地，但我還是非常勇敢的在持續去加，後來就真的越來越喜歡這家公司。...那就是跟可能在裡面工作的一些朋友聊天完之後，就會覺得應該要再買更多。」
→ 30 天後 +17.9%，有賺
為什麼判沒說好壞：他算它股價只有明年獲利的 10 倍多、算便宜，但說不一定會多付錢買。
這集他怎麼說「Broadcom 的話我怎麼算都覺得說它只有 10 倍多一點而已就是用明年的 EPS 來推算的話因為有一些漲價的故事在發生或是說一些供不應求的情形所以理論上它是低 P 的東西那你說這種東西我就會多 pay 一點嗎也不一定啦」▶38:00
另一個 AI 覆核：第一次判「沒表態」，再問一次判「有看法、只是沒說好壞」，請自己點 ▶ 聽
講完到現在10/15 收盤買到 10/20（抱 3 個交易日）：它跌 2.9%，大盤跌 0.4%，輸大盤 2.5 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
之前幾集怎麼講（這個網站判的，新→舊）EP704・10/10看好「因為 Broadcom 是業界的領頭羊…Broadcom 是有蠻多東西後面也會出來上修」▶25:28
為什麼判：他說 Broadcom 是業界領頭羊，股價停了很久，後面有蠻多東西會上修。
→ 10/12 收盤買到 10/20（抱 6 個交易日）：它跌 5.7%，大盤跌 1.2%，輸大盤 4.6 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
EP694・9/5看好「最近的一些財報數字像是 Broadcom…它其實是開得非常好」▶16:40
為什麼判：他說 Broadcom 財報開得非常好，基本面一直很強，大咖不太擔心。
→ 9/8 收盤買到 10/20（抱 30 個交易日）：它跌 9.3%，大盤漲 0.4%，輸大盤 9.7 個百分點
EP694・資料庫判看多「最近的一些財報數字，像是Broadcom它其實是開的非常好」
→ 30 天後 +1.5%，有賺
EP693・資料庫判看多「先講結論，我認為它還是會有點類似就前陣子的光銅之爭。那時候確實是銅相關的類股直接被打到爆掉，就如果你用股價的角度來看的話；那確實你從它的營收去看，它是沒有被打掉的，它還是持續的有開出來，那最終股價是也還公道，就是那時候被打下去的銅類股後來一堆都新高了，只是那時候被打得很慘，然後市場都說它不行。我覺得有點類似這樣的一個情形。」
→ 30 天後 -3.1%，沒賺
「定性的就是可能 10% 20% 或是破某一條線去做停損這個我在節目裡面分享過很多次」▶39:06
「我不怕我吃一些回檔我只怕我沒有抓到這一條魚」▶39:23
「但我是一定不會設什麼 10% 20% 這種超級固定的東西一定都會有彈性」▶39:47
「以我的人生的經驗來說」▶41:27
「所以因為他們就是這樣子的一個特性我們是非常每個人都是那種獨立個體在做自己的事情的感覺」▶42:01
「那我現在還不會對這種微小的聲音感到敏感還是會」▶42:49
「所以它是沒有辦法解決的但是你就會越想越生氣所以這時候你就只能夠離開現場」▶43:12
「然後再來講說萬聖節會不會去扮鬼要糖果要糖果的話如果學校有這樣的環節我們就會配合」▶44:46
「就先分享一下自己的一些感受首先我真的覺得 Manny 是一個商業奇才」▶4:14
「你不要去搜自己的名字因為你搜自己的名字一般來說你一整天的心情就會被打壞」▶5:42
「他說那些數字就是 noise 啊」▶14:22
「一個方向對了你為什麼需要了解這麼多東西方向對了」▶14:24
「那就算我輸了怎麼辦我已經也算好了嘛這個部位可能是我的 8% 或是我的 10%」▶15:20
為什麼判沒說好壞：他承認自己被套，還說以前用「長遠故事很好」安慰自己有點自欺欺人；現在仍覺得方向對，但已算好就算賠光也接受。是被套中的信心，不算單純看好。
這集他怎麼說「不小心被套了類似 SpaceX那時候在 IPO 的時候我是有買到最前面的只是後來上去我就跟著加碼嘛然後後來 boom 下來那我就有注意到說像我 post 了馬斯克的一些周邊然後下面很多聽眾都在哀嚎說快點救救我火箭可不可以上去這筷子可不可以拿來要飯因為那是用火箭接收器做出來的一個筷子你就知道說就是蠻多人有在注意這個股價可是會發現說我好像不太在意耶因為我就知道說我買的方向一定是對的」▶14:52
10/12 收盤買到 10/20（抱 6 個交易日）：它跌 9.6%，大盤跌 1.2%，輸大盤 8.4 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
之前幾集近幾集這個網站沒判過這檔。
長期準不準EP688・資料庫判看多「當這個股票解禁開始外流之後，那就立刻的會造成整個股價的打擊，就 surprise motherfucker，剛好就是在解禁之後，反而就是打底在往上衝了」
→ 30 天後 +5.8%，有賺
EP680・資料庫判看多「那這禮拜看到 SpaceX 的股價又繼續落地，但我還是非常勇敢的在持續去加，後來就真的越來越喜歡這家公司。...那就是跟可能在裡面工作的一些朋友聊天完之後，就會覺得應該要再買更多。」
→ 30 天後 +17.9%，有賺
「OpenAI 的 700 億美元年化營收被 FT 修正到是 500 億」▶16:39
「你想想看這個公司從 2B 到 50B 只花了一個超級短的時間」▶18:13
「那你總不會因為說在短期的一些小雜訊」▶18:45
「連接才是一個主菜」▶21:28
「那他這次做了蠻多個上修啦像是在 2028 年的營收本來在 8 月蓋的時候是大概 180 億左右然後 fact set 的共識是再高一點點現在他直接拉到了 200 億」▶23:18
「那再來到 2030 呢他竟然直接給一個 700 到 900 億的一個營收數字」▶23:29
為什麼判沒說好壞：他說財測上修大到嚇到他，但股價已經漲很多、有些已反映，要小心。
這集他怎麼說「Marvell 在過去真的算是漲蠻多所以你要某個程度上視為說有些東西已經 pricing 還是要小心」▶22:48
講完到現在10/12 收盤買到 10/20（抱 6 個交易日）：它跌 9.6%，大盤跌 1.2%，輸大盤 8.4 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
之前幾集近幾集這個網站沒判過這檔。
長期準不準EP692・資料庫判看多「他提到說他的一個很大的推力，是來自於 scale up 的光互聯交換晶片，那這一塊是這個 Matt Murphy，也就是 CEO 所提到的，在後面的一個很強大的成長動能。」
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EP690・資料庫判看多「Marvell 牽手 Google：COT 化的路線圖... 這個事件確實可以拿來當成是普通的利空，我覺得是 OK；就是如果你要拿來當其他 IC design partners 的一個利空，有點像說他是跳一步去想，你未來可能的市場就少了一點。但有時候市場會太過專注短期的東西，他會忘記說其實就要嘛就是我沒有全部都給你、我只是給你其中一塊，你就可以賺到死掉... 所以除了就是博通以外的其他人，我會覺得說有可能是反應太多了。」
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「市場派的一些討論很多人都會把它視為說 NPO 可能是 CPU 的一個終極的 solution」▶24:59
「然後再來提到說目前 800G 是 AI 的主力 1.6T 正在 ramp 中」▶25:14
「2029 2030 才會出來只是最近有朋友跟我講說應該沒有這麼慢喔差不多 2028 了」▶25:57
為什麼判看好：他說 Broadcom 是業界領頭羊，股價停了很久，後面有蠻多東西會上修。
這集他怎麼說「因為 Broadcom 是業界的領頭羊雖然他最近真的很低調雖然他股價還真的停了蠻久只是我們也是有瞭解到說 Broadcom 是有蠻多東西後面也會出來上修」▶25:28
講完到現在10/12 收盤買到 10/20（抱 6 個交易日）：它跌 5.7%，大盤跌 1.2%，輸大盤 4.6 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
之前幾集怎麼講（這個網站判的，新→舊）EP694・9/5看好「最近的一些財報數字像是 Broadcom…它其實是開得非常好」▶16:40
為什麼判：他說 Broadcom 財報開得非常好，基本面一直很強，大咖不太擔心。
→ 9/8 收盤買到 10/20（抱 30 個交易日）：它跌 9.3%，大盤漲 0.4%，輸大盤 9.7 個百分點
EP694・資料庫判看多「最近的一些財報數字，像是Broadcom它其實是開的非常好」
→ 30 天後 +1.5%，有賺
EP693・資料庫判看多「先講結論，我認為它還是會有點類似就前陣子的光銅之爭。那時候確實是銅相關的類股直接被打到爆掉，就如果你用股價的角度來看的話；那確實你從它的營收去看，它是沒有被打掉的，它還是持續的有開出來，那最終股價是也還公道，就是那時候被打下去的銅類股後來一堆都新高了，只是那時候被打得很慘，然後市場都說它不行。我覺得有點類似這樣的一個情形。」
→ 30 天後 -3.1%，沒賺
「他那個比較偏向說是可能以整個 data center 作為一個範圍的資料中心管理晶片」▶27:58
「就算可能 BMC 全部的營收都給新唐好了」▶28:47
「就是有可能這個東西後面會變成是某種非常大的關鍵」▶29:58
「我覺得可以透過 Marvell 這次的上修去觀察其他的 XPU 公司或是要做 connectivity」▶30:45
「所以如果它可以這樣上修我相信其他人應該都會跟著上修」▶31:08
「所以如果有些東西它是預期很低的我反而會想要轉頭看那些東西」▶31:11
「你只要可以進去那個場合」▶32:06
「你一定會有一種我是不是得不配位的感覺但得不配位會讓你的體驗直接告訴你答案」▶32:27
「你要知道說你可以在這個地方」▶33:44
「我至今沒有遇到所以我對這個社會還是維持一個非常正向的看法但如果真的遇到那種很怪小在我後面跟那」▶35:16
「這不算沒有小雞雞雞雖然我們都會戲稱自己沒有老二就像我現在有些說我跟我早期的比我也是沒有老二而且不只是我或是你這樣」▶35:44
「你不會看到一個很大膽的老水手類似這樣子就是你要嘛是很大膽的新手水手要嘛你就是變成一個相對膽小相對保守的一個老水手所以你才有辦法活過各種驚濤駭浪所以越來越縮是很正常的事情你慢慢地會找到一個方向」▶36:18
「就是每天早上起來的時候還是會很驚訝就我怎麼又是從這個身體醒來了」▶37:01
「那如果我的意識就就此抽離的話會不會其實所有東西都不存在了」▶37:37
「為什麼我是我我不是聽眾什麼的」▶37:52
「沒關係啊就先從池上開始吧因為有一天呢你可能也會發現在你走遍了大山大海之後」▶38:44
「但有孩子之後我現在就覺得其實國旅不錯啊像我今天」▶38:58
「旅行就是從一個你玩膩的地方去別人玩膩的地方」▶39:41
「那個 over the portfolio 的概念我覺得一定是可以做的」▶40:44
「那我相信像這樣子的做法呢就是有朝一日你發現說你錢已經多到你這輩子都花不完的時候你就會去做類似的事情」▶41:03
「那個 over the portfolio 要把東西打散的那個坎可能還沒有到」▶41:26
「我真的覺得我今年最大的一個收穫就是去解構自己生活中理所當然的各種事情」▶42:18
「哇靠超棒的我超級喜歡非常喜歡」▶43:56
「欸我覺得這些東西都把它做好之後你會突然間覺得你的一天好像變長了」▶44:17
「然後在昨天去網球中心打的時候竟然可以拉到差不多 90 幾% 這個是我有嚇到」▶3:43
「但反正不管啦我的做法就是現在世界冠軍用什麼我就用什麼」▶10:17
「那現在呢我覺得這個盤子已經是回到那種相對 easy 的狀態雖然還是有些人在抱怨說什麼連續性不好但」▶11:48
「所以我會覺得說我要重新去做校正就是可能把現在的表現就作為是一個我們認為是好的一個狀態」▶12:09
「我覺得這個盤面其實還 OK 啦」▶12:21
「然後用它的 EPS 作為是一個定海神針去推算臺股的指數的話」▶13:06
「5 萬點它應該不會是一個終點」▶13:11
「那下去的幅度會超級大」▶13:23
為什麼判沒說好壞：他拿台積電算得出的獲利推台股還能漲、訂單不會雪崩，但 45 秒後警告供應鏈狂潮最後會大跌；這段主要在講大盤，不算單純看好台積電。
這集他怎麼說「臺股最大的權值 TSMC 來看的話然後用我們可以看得到它未來的差不多 1 到 3 年之間的可推算的 EPS 來看因為就算 AI 可能有一些 bubble 的存在好了我們是覺得它那個訂單是不會突然間出現什麼雪崩的」▶12:38
10/8 收盤買到 10/21（抱 8 個交易日）：它跌 5.1%，大盤跌 4.9%，輸大盤 0.2 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
之前幾集近幾集這個網站沒判過這檔。
長期準不準EP698・資料庫判看多「其實市場已經有在傳說，就是在明年，可能我們最大的 foundry，他就是有機會會去做漲價，非常合理。」
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EP696・資料庫判看多「那你說利多出鏡的話那NVIDIA跟TSM他們利多發幾次了那也沒有完全出鏡就是還是會一直上去」
→ 30 天後 +5.7%，有賺
「對於現在來講它還算是一個蠻合理的做法」▶14:10
「它本身就是一個可以穩定配息」▶14:41
「那反而是會想要盡可能都還是以股票作為我的整體核心的佈局」▶15:12
「那這些公司呢它有一個特點是怎麼樣就是它其實是屬於就是如果今天供應鏈它的零組件的價格持續往上漲的話它會是受害的一個對象」▶16:04
「但是問題是對於那一些就是要靠出貨量的它是要靠那個 quantity 才會賺錢的公司來講」▶16:43
「我就可以把一些資金丟過去作為某種程度的 hedging」▶17:33
「我自己會抱持一個相對警戒的狀態雖然不排除很多時候我們都會看到」▶18:54
「如果今天我手上有這些東西的話我就會選擇去做減碼」▶19:15
「那如果它還在持續破底的話那一定就是把它丟掉了不管它過去帶給我多好的績效」▶19:19
「就是可能在大多頭時代呢一個很大的 edge 就是你有勇氣你有勇氣你就可以賺到最多錢那我們現在可能就是某個程度上已經失去一些勇氣」▶20:22
「那我就稍微讓自己的 cash position 稍微的多一點」▶21:32
「那如果是偏向比較不好的劇本的話那至少就代表說你有先把一些東西收起來了所以就不會遇到說像我七月遇到的狀態是」▶22:42
「那感恩我自己也是蠻喜歡 Portishead」▶26:28
「然後我現在要把它改成是孟恭額認成」▶26:37
「我上次看的時候我們已經突破 4 萬個儲存啦」▶26:48
「好好的扮演好手作老師然後找到生命中的快樂與財富」▶28:17
「接著也祝 9 月 26 號的雙寶爸 Alex 生日快樂感謝你們的支持」▶28:21
「你下去點看看你把那些關鍵價位點掉整數關卡你把它按掉你看我們人要追嗎」▶29:40
「你說裡面一個主力可以決定方向你想太多不可能」▶31:42
「所以要去觀察趨勢的話你就直接拉可能不知道月線」▶32:51
「我覺得那個只有馬斯克的最最最鐵粉的會去相信那個東西」▶35:37
「但是我就是不會想要看 AI 的電影」▶36:02
「我不排除就是有一天 AI 真的可以拍出很棒的東西可是絕對不會是以這種形式就我可以大膽的插一個 flag 那東西一定不好看啊」▶36:10
「所以以現在的狀況來說我覺得這個就是你要付出的成本」▶37:13
「這個早年在我們的節目我們跟大家講那種指數投資的時候我們是講什麼我們是講說你期待 8 到 12% 每年就很好今年 70% 啦好不好 70%」▶37:20
「就是我相信有一天可能整個盤面冷卻下來的時候你會再一次看到逆價差的誕生」▶37:40
「講是講說什麼打工日子但當時的我兩三份工作外加股票現在不算股票光是我的薪水也是有個二十幾萬就加起來是有這樣的一個錢」▶38:34
「所以就完完全全的進入說以股票作為一個收入核心的模式到現在都是這樣子」▶39:08
「所以我一直以來其實都是比較偏向是那種單槍匹馬在打」▶39:38
「其實所有的困難所有的障礙都是自己幫自己設下的」▶41:51
「你如果可以明白一個道理的話你就不會覺得這些東西是那種無止境想像的困難就是其實世界上沒有人真的知道自己在幹嘛」▶42:07
「所以就是往自己的內心裡面去找答案吧大概這樣」▶42:45
「那一定會燥的啊因為就是你所有的研究好像都變成是沒用啦就是每天股市只會跌啊然後剛才身邊有些朋友」▶44:46
「那個一天是超過我節目的一年」▶45:41
「就可能還好了對吧」▶46:06
「那但是我自己慢慢長大之後我就很常發現我去不管是對發票或是去抽股票什麼就是沒有那個命」▶47:27
「所以都只能夠老老實實的去走一些那種救濟管道之類的像是這種門票買不到就乖乖的去買人家加價賣的東西吧只能這樣子」▶47:35
「在我的角度就是我真的很想看嘛啊我又抽不到我能夠做什麼」▶47:48
「其實在過程之中每天你都在做決定」▶49:11
「你光是可以決定每天繼續抱著它」▶49:19
「是它改變了之後你還是決定要持有它」▶50:16
為什麼判沒說好壞：他說這類出租 AI 算力的公司也會跟著漲，但風險特別大，他自己不太喜歡。
這集他怎麼說「CoreWeave 或是 Nebius 當時我們都有提自己的一些看法就是覺得說有可能他們還是算整個 AI supply chain你就想每個東西都會漲可是它風險特別大我自己是沒這麼喜歡」▶50:29
跟 Nebius 是同一句話一起點名，分開列只是為了各算各的漲跌。
講完到現在10/8 收盤買到 10/20（抱 8 個交易日）：它跌 23.8%，大盤跌 0.6%，輸大盤 23.2 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
之前幾集近幾集這個網站沒判過這檔。
長期準不準為什麼判沒說好壞：跟 CoreWeave 同一句：他說會跟著漲但風險特別大，他自己不太喜歡。
這集他怎麼說「CoreWeave 或是 Nebius 當時我們都有提自己的一些看法就是覺得說有可能他們還是算整個 AI supply chain你就想每個東西都會漲可是它風險特別大我自己是沒這麼喜歡」▶50:29
跟 CoreWeave 是同一句話一起點名，分開列只是為了各算各的漲跌。
講完到現在10/8 收盤買到 10/20（抱 8 個交易日）：它跌 22.0%，大盤跌 0.6%，輸大盤 21.3 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
之前幾集近幾集這個網站沒判過這檔。
長期準不準「雖然這個是現在的主流市場風向沒錯對不對因為看起來是最公平的一個選項沒錯」▶1:45
「其實會讓你在一些非常無助的時刻呢至少像說有一個繩子或是說在」▶4:10
「大 M 麥當勞蠶薯條的聯發科他們要去限縮員工可能在 AI 可以去使用的一個額度我們之前是有聽到一些消息」▶9:34
「大家誰不要 token maxing 啊對不對誰不想要 token maxing」▶10:16
「他是沒有什麼道理會不希望他的工程師可以如獲神兵然後去為公司帶來很好的表現那問題是什麼就是成本」▶11:24
「那在這一波呢最慢上去的也是被動元件跟功率元件在上個禮拜終於開始動起來了」▶16:45
「那只是像這一波我的手速就沒有這麼快因為我手上的東西也都還走得好好就我是以光為主光算是我這一波最主要的一個壓住」▶17:02
「這個盤是一個不錯的盤因為就新高了不管你要怎麼樣就新高如果你還在講說這個盤很爛然後什麼沒有人會做」▶17:28
「在 10 月 1 號的時候 Morgan Stanley 出了一個報告」▶20:08
「那這一份報告其實它算是一個傳聞」▶20:11
「只要是有 65% 的 BOM」▶20:37
「因為我們有看到中際旭創它的 800G 的 EMLDR8 它有去拆解它的 BOM」▶21:22
「那它一顆的 ASP 是 315 枚」▶21:27
「那這個 DSP 就是數位訊號的一個處理器」▶21:40
「反而是很明顯的壓制到」▶23:25
「就像 Morgan Stanley 的報告所寫到的 60 幾趴左右本來就是美國的元件」▶24:03
「但我自己的感受是這不就是原狀嗎」▶24:47
「在美系廠商這邊他們雖然不會在立刻就遭遇到一些危險假設我們用 bomb 的成分來看的話」▶28:04
「就是最主要這個是可能以美國的廠商作為核心的受惠」▶28:33
「也就是聯發科下面的達發」▶28:50
為什麼判沒說好壞：他說達發不在這波受惠名單、不會第一波受惠，頂多可能有轉單（公司名是依前後文判的）。
這集他怎麼說「也就是聯發科下面的達發那它的 DSP 呢其實目前應該是鎖定出貨在 400G 這邊然後一個 lane 可能是不知道就 50 到 100G 之類的差不多是這樣子所以它如果要走到 3.2T 的話那個對它來講應該也是幾個世代以後的東西所以它也不會是第一波受惠啦」▶28:50
講完到現在10/5 收盤買到 10/21（抱 11 個交易日）：它跌 4.2%，大盤跌 5.7%，贏大盤 1.5 個百分點（未滿 4 週，還看不出準不準）
之前幾集近幾集這個網站沒判過這檔。
長期準不準「像剛剛前面所提到的他們沒有辦法去 secure 到先進製程的產能」▶29:53
「因為 DSP 現在最尖端的這些東西它其實跟 GPU 的產能是共用的」▶30:34
「以前我找 second source 我可能就找 china 的嘛可是他 china 不能用那我就找臺灣的喔」▶31:12
「我們玩的遊戲是有點類似是積分制」▶33:16
「但是這些量化在競爭的東西它比較偏向是一個排位賽也就是你做得最好的人」▶33:34
「然後跟中長期投資的這個角度來說呢」▶34:17
「然後說到紐西蘭的酒的話我很喜歡他們有一個產地叫做 central otago」▶35:46
「然後這個地方做出來的 pinot 超棒而且價格又很實惠」▶35:50
「那他生日的時候記得要回來看看他」▶36:48
「就是我會覺得說賺錢這種苦差事就交給我來處理就好」▶36:59
「會不會美國它可以孕育出很多那種超級大企業的一個核心是因為他們並沒有這麼的匱乏」▶37:11
「那我好像是高雄場的」▶39:33
「我是高雄場的那我會帶我兒子去看」▶39:37
「當我接受我自己是在演唱會可以坐下之後呢」▶40:12
「首先關於身體不平衡這一點確實是在功能訓練可以去做非常有效的調整為什麼因為它的訓練其實蠻多會把它拆成是單邊的就叫做單腳蹲或是單手推單手拉」▶41:29
「之所以我覺得說發力沒有發得很乾脆的原因是因為我注意到我的下背在用力了」▶42:24
「你為什麼會知道因為你一直瘋狂的訓練吧」▶43:11
「那可是最近百事可樂他們出了一個叫生可樂的東西」▶1:47
「而且我覺得它令我非常驚訝的是它的價格其實就是比 Fold8 再稍微的貴一點點而已」▶13:47
「我認為它的銷量會很不錯」▶17:54
「就是這支手機的整個銷量應該會有一個蠻顯著的上修啦」▶18:38
為什麼判沒說好壞：產品市占高，但要跟鴻海拆帳，他自己說股價難掌握。
這集他怎麼說「3376 這邊會稍微複雜一點因為它畢竟要去跟鴻海拆帳所以這個股價還是屬於是相對難掌握」▶19:10
9/14 收盤買到 10/21（抱 24 個交易日）：它漲 0.8%，大盤漲 2.2%，輸大盤 1.4 個百分點
之前幾集近幾集這個網站沒判過這檔。
長期準不準為什麼判看壞：蘋果改用自己做的通訊晶片（modem），他說高通的角色會慢慢被擠掉。
這集他怎麼說「高通在後面可以扮演的角色一定就是慢慢的被擠掉」▶21:13
講完到現在9/14 收盤買到 10/20（抱 26 個交易日）：它跌 2.5%，大盤漲 1.1%，輸大盤 3.5 個百分點
之前幾集近幾集這個網站沒判過這檔。
長期準不準EP534・資料庫判看空「以長遠的角度來說，在數據機晶片應該蘋果就會全面的走向自製...Qualcomm 跟 Broadcom 在蘋果的生意都開始被動搖。」
→ 30 天後 -2.7%，有賺
為什麼判看好：他說新 iPhone 看下來蠻喜歡、留客能力強，但不敢講股價會漲多少。
這集他怎麼說「像蘋果應該就是有機會會再有也不敢講說股價一定會漲多少」▶22:56
講完到現在9/14 收盤買到 10/20（抱 26 個交易日）：它漲 1.9%，大盤漲 1.1%，贏大盤 0.9 個百分點
之前幾集近幾集這個網站沒判過這檔。
長期準不準EP696・資料庫判看多「我覺得像蘋果應該就是有機會會再有,也不敢講說它股價一定會漲多少」
→ 30 天後 +2.6%，有賺
EP687・資料庫判看多「嘴巴上大家爭論都說 Apple 輸了，但錢的部分沒有啊，就是錢是往 Apple 的方向去跑，那反而是其他那些 frontier labs、或是大型投入的 cloud service provider，他的績效是跑輸的。」
→ 30 天後 +9.9%，有賺
「因為別人可能漲價就賠錢了」▶23:26
「大型的語言模型它有可能會變成是一種 commodity 的狀況」▶23:52
「那我覺得後來掌握通路的人在這一塊應該就可以相當程度地獲得一定程度的價值分配」▶24:20
「那首先呢不用出錢的魔術」▶24:37
「一筆生意收兩次錢」▶24:53
「4 年的舊卡反而發生了漲價 20% 的一個情形」▶25:26
「那越來越多的報導這樣貼文瘋狂的去發所以 AI 基礎建設現在已經進入了地方政治的一個階段」▶26:11
「就有可能會讓整個資料中心的建置會出現一些變數」▶26:28
「就是對外放出了大量的太陽能的訂單」▶28:02
為什麼判沒說好壞：他說這季表現蠻好，但需求可能被借錢灌大，現在利多也不一定會漲。
這集他怎麼說「所以像 Oracle 這季的表現其實都還蠻好的然後針對一些關鍵大家會有疑慮的地方也做出了一些說明在它的營收部分是年增了 30%那未履約的合約 RPO 有 6600 多億所以上修全年狀況都很好但一樣其他的整體市場環境有點偏向說利多也不一定會漲」▶28:31
講完到現在9/14 收盤買到 10/20（抱 26 個交易日）：它跌 9.4%，大盤漲 1.1%，輸大盤 10.5 個百分點
之前幾集近幾集這個網站沒判過這檔。
長期準不準EP566・資料庫判看多「這個 RPO 的數字是越開越高，但要知道這個 RPO 的數字裡面，目前是還沒有包含了 Stargate 的一個訂單。那我覺得這也是為什麼 Larry Ellison 跟公司派他們可以在 Earnings Call 裡面或 QA 裡面表現得非常非常的樂觀的一個最主要的原因」
→ 30 天後 +6.8%，有賺
「閉鎖模型最後的贏家是寡頭甚至就是一個人就是只有一組人會獲得勝利」▶29:13
「至少像現在這種雙頭的模式是很有機會的」▶29:26
「目前這些閉鎖式的的你可能投一千億是可以賺一千三百億」▶30:01
「我目前都是問教練」▶32:10
「就是他想要幹嘛我們就讓他做」▶33:25
「就是用誘拐的方式你現在要去的話」▶33:45
「就是從 300 多趴掉 15 趴雖然你過去都贏大盤雖然你還是正的」▶35:43
「我覺得可能是太高風險的方式在做操作當然富貴險中求」▶35:52
「所以還是建議你盡量要稍微的穩當一點會比較好」▶36:13
「有沒有可能我們用自己手邊的產品去幫大家做到地端模型的不管是一些 fine-tune 或是說推論」▶37:40
「那其實最近就已經越來越多討論跟一些實務的做法就是我把 KVCache 往外丟嘛」▶38:03
「其實有一些應用都已經開始會往低端的方向去推」▶38:55
「那再來講說祈禱其實這個蠻常發生的就是我的 IG 下有蠻多是」▶40:46
「反正你也不確定我有沒有看到吧但是講完之後有時候你自己就舒服或是你腦中就開了反正我如果給你 feedback 就讓你整個吹奏玉池春水啦所以我就擔任一個垃圾箱就信箱啦反正你們要寫東西你們隨便寫沒有關係不要傳那種奇怪的東西你知道有些人會把我 IG 的那個對話欄」▶41:02
「然後才知道說就在這些遊戲大廠呢他們其實有蠻多的遺珠之憾就是他有很多團隊他想要投」▶7:09
「那特別呢它有點像今天剛好有一個朋友講他說這個是隔日沖的地獄」▶8:55
「那這個震盪成本可能會積沙成塔就是它只有一點點但是久了之後呢」▶9:33
「要嘛就是你持續堅持你本來在做法但是把部位給縮小」▶9:48
「他提到說他們家新客獲取速度是一年前的兩倍」▶11:28
「那再來如果今天客戶有 commit 的時候就要說我要買 100 美元的東西可是最終他們幾乎都會花到大概 150 美元以上」▶11:36
「整體的回收期是不到兩年」▶12:04
「那個 API 的費用其實都已經出現了一個持續收斂的一個情形」▶17:30
「你為它付出的某一些特別技能的 premium 的那個數字是持續地在往下壓」▶17:58
「那選擇一個高 CP 值的硬體就變成是一個非常有吸引人的事情」▶18:38
為什麼判看好：他說 AI 模型越來越便宜後，Google 自己做晶片、划算的方案會很吸引人。
這集他怎麼說「Google 它提供的 solution 就會變成非常的吸引人」▶18:11
講完到現在9/10 收盤買到 10/20（抱 28 個交易日）：它漲 2.3%，大盤漲 1.5%，贏大盤 0.8 個百分點
之前幾集近幾集這個網站沒判過這檔。
長期準不準EP695・資料庫判看多「稍微的講一下這次的事件，然後為什麼我覺得它應該算是市場裡面超巨型的一個利多」
→ 30 天後 +6.4%，有賺
EP687・資料庫判看多「對於 Buffett 來講，它可以確定的東西是什麼？它可以確定的東西是，Google 現在它加碼下去的東西，簡單來講，它就是變成是某個程度上的房東，房東租房子的對象就是這些 AI 模型商。」
→ 30 天後 -1.4%，沒賺
「晶片商或者說這些 supply chain」▶21:34
「他們是花錢出去然後靠五年的合約慢慢地把錢收回來所以他們有點像是說在墊錢的人」▶21:46
「只是我覺得這個週期可能會超出大家的想像就是會非常的長」▶22:19
「然後你就會注意到有很多的所謂的概念股那一般我們的做法就一定是全包」▶26:48
「那可是很多時候它最終你回頭看是跌破你的眼鏡的所以按照我們的經驗就是一般我們去買題材我們一定都是一包直接包所以這位兄弟你猜的其實蠻完整的」▶27:31
「你每個主題你可能就可以挑個一兩檔然後就把錢打進去然後總共可能佔你的部位 30% 50% 之類的」▶28:27
「那當然我們不會希望小朋友太早去開出口所以你也注意到就我孩子時候其實我節目的出口就越講越少因為我一講我發現他會學我就會盡量去剋制我自己所以孩子也會幫助你學習」▶30:40
「我會希望讓孩子是隨時可以跟我分享事情的人」▶32:13
「所以一定會遇到那一般遇到這種人你就閃遠一點就好」▶33:52
「那我是怎麼樣使用槓桿一般會使用 option」▶37:11
「那當然你在臺灣開會是更自在的一件事情臺灣的成本大概落到 2 到 3 趴現在應該全面都上修到 3 趴左右了」▶37:20
「所以就是要去評估一下自己過往的績效是怎麼樣然後再考慮要不要來開槓桿那一般開槓桿它不會是長期的 buy and hold」▶37:30
「那我就是屬於那一種也不是說我有正義感或殺小我想說好反正就感覺我應該可以吧我就把它選擇先帶回家去養」▶39:38
「所以其實在刺激市場裡面我們已經是花了大量的時間去做」▶3:14
「因為你知道未來的東西你很難去具體化等到你已經完全可以具體化跟想像的時候其實那個股價滿多時候就漲完了」▶3:31
「所以我覺得我們現在其實進入一個」▶5:42
「所以像我們校團資本在做的一件事情就是我們想要去證明給資本市場看」▶11:11
「那這邊稍微跟大家分享這次去 star of spheres 的一些感受」▶15:30
為什麼判看好：他說 Broadcom 財報開得非常好，基本面一直很強，大咖不太擔心。
這集他怎麼說「最近的一些財報數字像是 Broadcom它其實是開得非常好」▶16:40
講完到現在9/8 收盤買到 10/20（抱 30 個交易日）：它跌 9.3%，大盤漲 0.4%，輸大盤 9.7 個百分點
之前幾集近幾集這個網站沒判過這檔。
長期準不準EP694・資料庫判看多「最近的一些財報數字，像是Broadcom它其實是開的非常好」
→ 30 天後 +1.5%，有賺
EP693・資料庫判看多「先講結論，我認為它還是會有點類似就前陣子的光銅之爭。那時候確實是銅相關的類股直接被打到爆掉，就如果你用股價的角度來看的話；那確實你從它的營收去看，它是沒有被打掉的，它還是持續的有開出來，那最終股價是也還公道，就是那時候被打下去的銅類股後來一堆都新高了，只是那時候被打得很慘，然後市場都說它不行。我覺得有點類似這樣的一個情形。」
→ 30 天後 -3.1%，沒賺
「那所以我們看下來就是在不管是大家很擔心的什麼 seller financing 或者說是不是那個這個螺旋圈圈大家都在互相投資是不是說需求是假的我們在每次的財報其實看下來都覺得說需求是」▶18:04
「微軟明年的 capex 就會開很高」▶18:33
「那 Broadcom 也算是第一次給出了那種偏中長期的一些指引」▶18:39
「所以大家可能會去拉這些東西拉到補漲這樣」▶19:58
「你最終還是會回歸到那些在 fundamental 是持續開很好的」▶20:03
「但這是他第一次把 MediaTek 拿出來講」▶20:42
為什麼判看好：Broadcom 第一次把聯發科當對手點名，他說這算「昇華」、是利多。
這集他怎麼說「像這樣子就是代表 MediaTek我覺得某個程度上的昇華了」▶21:04
講完到現在9/7 收盤買到 10/21（抱 29 個交易日）：它跌 13.0%，大盤跌 0.9%，輸大盤 12.1 個百分點
之前幾集近幾集這個網站沒判過這檔。
長期準不準EP694・資料庫判看多「如果我今天是按照差不多一兩季前的市場的話，這個MediaTek應該要再給他一根」
→ 30 天後 +17.0%，有賺
EP693・資料庫判看多「那這次聯發科可能有直接先送一根漲停，那當然像今天就是有回到平盤了，所以就是一根漲停的一個消息機率，那也算是蠻不錯的。」
→ 30 天後 +15.8%，有賺
「但是 rule of thumb 就是你只要一直去跟著那些獲利實際在改善的東西其實就沒有什麼太大的問題」▶23:40
「那所以在我的角度就是你要有更多耐心」▶24:24
「有點像是說就像在動能的這個部位呢就是你做越多就有可能會賠越多」▶25:00
「他們 CyberCAD 裡面用到的那個馬達是完全不用稀土」▶26:18
「所以類似說這個 router 是放在公司這邊讓公司決定要去使用哪一個模型那這邊它就可以產生很不錯的毛利」▶27:36
「Palantir 或是其他 PM 軟體相關的公司他們在做的事情就是 forward deployment engineer 大量的去鋪這樣的一個職業那這些人其實就是 PM 加工程師的一個合體」▶29:04
為什麼判沒說好壞：他說它成績又往上調、AI 協作最厲害，但軟體在他看來只是次要、稍微看一下。
這集他怎麼說「snowflake 大家看到他們的成績跟數字又再一次的往上調非常的強大那直接去總結它就是它最厲害的一環就是在做 AI 的協作」▶26:57
9/8 收盤買到 10/20（抱 30 個交易日）：它跌 4.7%，大盤漲 0.4%，輸大盤 5.1 個百分點
之前幾集近幾集這個網站沒判過這檔。
長期準不準EP694・資料庫判看多「最近Snowflake，大家看到他們的成績跟數字又再一次的往上調，非常的強大。」
→ 30 天後 +0.5%，有賺
EP508・資料庫判看多「再來像 Snowflake，開了一個很漂亮的財報，雖然這個財報可不可以支持它股價攀升成這樣？我不一定是這樣認為，但是其實市場的情緒很明顯。」
→ 30 天後 -3.6%，沒賺
「那他就跟我分享到說他們在明年會上 PlayStation」▶31:45
「就是每年都有覺得很屌就是一個展覽各自表述大家都去看自己想看的東西」▶32:56
「可是我們並沒有看到太多新的東西」▶33:42
「因為老實講不是每個人都是詐騙」▶35:12
「但是如果你今天是出來跟大家分享一些產業的 know how」▶35:51
「因為理論上你這麼會做這麼會交易你怎麼會想賺這種小錢」▶36:08
「我不知道就二三十年來最幸福的一刻吧突然覺得說」▶40:34
「我們要做的事情就是我盡量的去減少自己能量的發散」▶41:05
「你先把自己的能量盡量的聚在一起因為你只要每次對外開口」▶41:22
股價美股到 10/20；台股到 10/21（10/21 抓）。近 9 集共 21 筆點名。
逐字稿是我們用 AI 自己聽寫的（節目方沒提供，也沒有人逐句核對），名字可能聽錯，點 ▶ 自己聽。「」內是逐字稿原文；每段的一句重點、看好／看壞／沒說好壞與「為什麼判」是 AI 讀逐字稿寫的摘要，不是他的原話。
「長期準不準」來自回測資料庫：那份是粉絲整理的逐字稿（未驗證）＋另一個 AI 判讀，跟這頁的判讀可能不同；「30 天後」是日曆天、台股比 0050、股價用還原收盤，跟這頁「講完到現在」不同算法，不能直接對照。
橘色框：AI 讀原話前 30 秒到後 60 秒，加同集別段含「要小心／大跌／泡沫」等字的句子，判斷會不會削弱判讀；沒這些字的遠處警告可能漏。每筆點名上線前另一個 AI 會再問一次「他是不是真的在對這檔表態」，說不是的列在該集最後「品管擋下」。只收名冊內的公司，沒收到的不代表沒講。
漲跌怎麼算（跟計分板同一套）：買點＝節目上架「隔天起」第一個交易日收盤；算到最新一個個股與大盤都有收盤的交易日；「抱 N 個交易日」數開盤日。大盤：美股 SPY、台股加權指數。比大盤＝這檔漲跌減大盤漲跌（單位：百分點）。圖：白線＝這檔，灰虛線＝大盤，都以買點收盤當 0%；藍虛線左邊是買點前約 30 天。
收盤價來自 Yahoo Finance（未還原除權息），2026-10-21 抓。美股算到 10/20；台股算到 10/21。紅＝漲、綠＝跌（台股習慣）。這不是投資建議。
資料到第 707 集